一、工业自动化仪器仪表为仪器仪表第一大细分领域

根据观研报告网发布的《中国工业自动化仪器仪表行业现状深度研究与投资前景分析报告（2024-2031年）》显示，仪器仪表是用以检出、测量、观察、计算各种物理量、物质成分、物性参数等的器具或设备。根据不同的应用场景，仪器仪表可以细分为工业自动化仪器仪表、专用仪器仪表、科学测量仪器、电工仪器仪表以及仪表材料和元器件。

资料来源：观研天下整理

工业自动化仪器仪表横跨电子信息和高端装备两大领域，即“系统”+“装置”，是流程自动化现场部件的重要一环，为仪器仪表第一大细分领域。

资料来源：观研天下整理

2023年中国仪器仪表行业主营收入规模达到10112亿元，2019-2023年CAGR为8.7%。细分市场来看，2021年中国工业自动控制系统装置制造主营收入为3685亿元，占仪器仪表比重达到40.49%。

数据来源：观研天下数据中心整理

数据来源：观研天下数据中心整理

数据来源：观研天下数据中心整理

二、工业自动化仪器仪表中长期成长性确定

政策推动设备朝智能化、自动化等方向更新换代叠加节能降耗、提质增效、安全要求趋严，工业自动化仪器仪表中长期成长性确定：

1.政策推动设备朝智能化、自动化等方向更新换代

2024年2月，在中央财经委员会第四次会议上，习近平强调“推动新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新”，3月国务院总理通过《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，聚焦钢铁、有色、石化、化工、建材、电力、机械、航空、船舶、轻纺、电子等重点行业，大力推动生产设备、用能设备、发输配电设备等更新和技术改造”。3月27日，工信部、发改委等七部门联合印发《推动工业领域设备更新实施方案》，集中关注装备制造、光伏及重点用能行业，高技术设备、重点用能设备、环保装备等设备更新换代。

2.节能降耗、提质增效、安全要求趋严

2024年1月，工业和信息化部等9部门联合发布《原材料工业数字化转型工作方案（2024—2026年）》，进一步明确了石化化工行业“推进企业在生产控制、安全环保等重点环节加快新型工业网络、仪器仪表、智能装备设备、关键软件和系统等基础填平补齐和改造提升”；钢铁行业“加快推进设备监控、诊断、运维远程化”，“加快自动化程度低的老旧设备改造升级，加大新设备投入，促进设备更新换代，提升基础自动化水平”；建材行业“加速智能分析优化系统在建材生产中的推广应用，提升感知、控制、决策、执行等环节数字化水平”。在节能降耗、设备更新等目标推动下，流程行业智能化、自动化投入长期趋势向上，对工业自动控制系统装备的投资有望持续增长。

资料来源：观研天下整理

三、工业自动化仪器仪表行业壁垒高，高端市场被外资占据，低端市场竞争激烈

工业自动化仪器仪表行业壁垒高：工业自动化仪器仪表专业性强，技术要求高；研发周期长，前期投入大；试错成本高，市场接受缓慢；具有定制化特点，高度依赖客户的使用反馈和行业know-how积累。

资料来源：观研天下整理

目前工业自动化仪器仪表行业高端市场被外资占据。高端应用场景复杂，技术性能指标较高，市场主要被外资垄断，行业参与者包括艾默生、ABB、西门子、霍尼韦尔、横河、E+H等，其技术水平代表国际一流水平。

工业自动化仪器仪表中端市场以大中型国内企业和国内部分合资企业为主。大中型国内企业和国内部分合资企业通过技术引进和自主研发，技术水平处于国内领先，部分产品技术达到国际先进水平。川仪股份、上海自仪在仪器仪表行业深耕多年，产品较为齐全，具备从系统到设备的一体化解决方案能力；中控技术从自动化控制系统延伸到仪器仪表及控制阀，产品种类逐渐丰富；万讯自控主营工控自动化设备，在电动执行器、流量计及控制阀等产品均有出货；以威尔泰、聚光科技为代表的中小型企业，专精于仪器仪表行业下的细分领域，组成各个产品的零散市场。

工业自动化仪器仪表低端应用场景对工业仪表的技术性能、稳定性、可靠性要求较低，行业参与者众多，且大多为中小企业，产品同质化程度高，行业竞争激烈，利润空间较小。

资料来源：观研天下整理